暑假班退場AI家教進場：萬億教培市場悄然挪移，誰能搶占先機？

6月20日，步步高S10發(fā)布。

6月30日，學而思T6發(fā)布，最高配11999元。

同期，科大訊飛T90發(fā)布，主打AI精準學。

暑假剛開始第一周，三個巨頭排著隊發(fā)布新品。同一周，618的賬單也出來了，學習機線上賣了36萬臺，銷量跌了18.2%，銷售額跌了11.4%。

新品越貴，買的人越少。

但最魔幻的部分不在這兒，而在賣學習機的人和賣暑假班的人，正在搶同一撥家長。學而思硬件事業(yè)部總經(jīng)理趙璞錚說了句大實話：“以往使用學習機與報名網(wǎng)課的是兩撥不同人群，現(xiàn)在重合度明顯提高。”

兩撥人變一撥人。在萬億級的教培市場里，錢正從暑假班的口袋，流向學習機的口袋嗎？這或許是今年暑假，教培行業(yè)真正在發(fā)生的事。

學習機市場失速

增長15年后，首次剎車

先看幾個數(shù)字，串起來看。2026年Q1，中國學習機全渠道賣了125.2萬臺，同比下滑1.0%，銷售額40億，同比下滑0.5%。618更慘，線上只賣了36萬臺，同比下降18.2%。

21世紀經(jīng)濟報道的判斷是，2011年平板形態(tài)學習機出現(xiàn)以來，經(jīng)歷了前10年穩(wěn)健增長、2021-2025年爆發(fā)式增長。2026年增長失速，是學習機市場遭遇的第一個瓶頸。

但有意思的是另一個數(shù)字：均價。618期間學習機均價漲到3635元，同比上漲8.3%。賣得少了，但賺得更多了。為什么？因為低端機被淘汰，高端機成主流。AI功能機型出貨占比，從去年的31%飆升到67%。

換言之，市場在縮量，但在升級。低端玩家出局，高端玩家搶地盤。

再看集中度。618線上，四大品牌，作業(yè)幫29.3%、學而思25.6%、科大訊飛17.2%、小猿14.3%，合計吃掉86.5%的份額。換到Q1全渠道口徑更夸張，頭部幾家合計份額87.5%，同比提升12.3個百分點。中小玩家基本出局。

這意味著什么？意味著這個市場已經(jīng)不是百花齊放，而是頭部幾家爭霸。剩下的玩家，每一家都在拼命往上走，因為往下只有死路一條。

但比份額更值得注意的，是學習機正在換身份，從輔助學習的工具，變成“AI家教”。

AI家教是顛覆

還是又一個新概念？

那AI家教跟以前的學習機，到底有什么不一樣？以前的學習機，題庫+錄播課。搜題給答案，跟翻書差不多。一個靜態(tài)工具，開機干活，關機躺那。

訊飛走的是另一條路，錯因溯源。3到5分鐘跑完學情診斷，不只說這道題錯了，而是定位到錯在概念理解還是錯在計算失誤。然后AI不直接給答案，審題、追問、提示、板書講解，一步步帶孩子自己推出來。

小猿更直接，不講故事，拿數(shù)據(jù)說話。數(shù)百億手寫作答數(shù)據(jù)堆出掌握度模型，每個知識點四級打分，薄弱、合格、良好、精通。孩子哪個點沒吃透，一看就知道。

三家干的是同一件事，讓學習機從你找知識變成知識找你。

以前的學習機是工具，現(xiàn)在的AI家教是系統(tǒng)。你越用，它越聰明；它越聰明，你越離不開。

但AI真的能替你教嗎？以前的AI是輔助你學，題庫、搜題、錯題本，本質是工具。現(xiàn)在說AI替你教，這是質變。AI能講解知識點，但能讀懂學生的表情嗎？能處理學生的抵觸情緒嗎？孩子走神了，AI能把他拉回來嗎？

至于AI教學深度是不是真需求，選購時關注和真正用出效果之間，隔著一條巨大的鴻溝。有多少家長買回去三個月后發(fā)現(xiàn)，跟之前的題庫+錄播沒什么本質區(qū)別？關注度再高，有多少轉化成了每天真實的使用時長？這個問題，沒人敢回答。說到底，誰也說不準。這些都需要時間和市場給出答案。

所以現(xiàn)在各家比的不是誰做得更好，而是誰先把概念立住，搶的是品類定義權。但相信和驗證之間，還差著好幾年的數(shù)據(jù)和無數(shù)次迭代。教育不是互聯(lián)網(wǎng)，不能靠燒錢催熟。

一個孩子從小學到中考，九年時間。回頭看，今天的AI家教到底改變了什么？這個問題，現(xiàn)在沒人答得上來。

五類打法

搶一批用戶

學習機的格局，現(xiàn)在回過頭來看，已經(jīng)很清晰了。618線上數(shù)據(jù)，作業(yè)幫29.3%、學而思25.6%、科大訊飛17.2%、小猿14.3%。四家合計86.5%。加上步步高9.2%，前五名吃掉近九成市場。

中小品牌？基本沒戲了。但這五家，打的完全不是同一場仗。

作業(yè)幫：流量戰(zhàn)。28億題庫喂出來的數(shù)據(jù)飛輪，用戶越多、數(shù)據(jù)越準、產(chǎn)品越好、用戶更多。拉上聯(lián)想搞AI智慧自習室，把場景從家庭延伸到機構。不追求單機賺多少，追求用戶規(guī)模最大。

科大訊飛：技術戰(zhàn)。星火大模型加6萬所公立校合作。剛發(fā)的T90聯(lián)合北師大做錯因溯源，不只告訴你哪道題錯了，還告訴你為什么錯。概念沒搞懂、計算粗心、還是方法沒遷移。11.2億知識點圖譜是底牌，賭的是我最懂考試。

小猿：效果戰(zhàn)。數(shù)百億手寫作答數(shù)據(jù)堆出來的掌握度模型，每個知識點分四級，薄弱、合格、良好、精通。核心話術一句話，機上越掌握，校內越出色。宣稱掌握度和考試得分率相關性98.9%。

步步高：渠道戰(zhàn)。線下終端網(wǎng)絡是老本行，S10搶先上市，打線下體驗和品牌信任。份額9.2%，但鋪貨能力是互聯(lián)網(wǎng)品牌比不了的。

五家廠商，五個方向，五種AI學習的定義。各自的打法，就是各自的基因。

賠錢賺吆喝

賭的是2027年

最后說個反直覺的事，這些學習機品牌，也在賠錢。硬件成本至少2000元一臺，高端機型的屏幕、大模型本地算力芯片、手寫模組，每一項都在拉高成本。

內存價格雖然今年4月有所回落，但再也回不到以前的水平。618數(shù)據(jù)不好看，線上36萬臺，比去年少了18.2%。賣得貴了，買的人就少了。

更要命的是，據(jù)21世紀經(jīng)濟報道引業(yè)內人士說法，個別頭部廠商直播ROI接近1，賣100塊投100塊，賠錢賺吆喝。

用戶體驗做得越好，Token燒得越多，成本越高。但錢不敢收，因為一收費，用戶就跑了。廠商在拼命升級產(chǎn)品，但商業(yè)模式?jīng)]跑通。市場在膨脹，沒人在賺錢。

那為什么還要打？賭的是2027年。多家產(chǎn)業(yè)AI機構預測，2027年中國活躍教育類AI智能體數(shù)量有望達1.9億個，家庭學習場景AI普及率突破70%。到那時，專屬芯片上機，教育大模型能在本地跑，一臺學習機的AI能力會遠超今天。

現(xiàn)在虧的錢，買的是用戶習慣和心智。誰先占住AI家教這個認知，誰就在下一個十年有話語權。

從暑假班到AI家教，從線下教室到AI屏幕，萬億教培市場正在經(jīng)歷一次結構性的大挪移。市場還在，只是錢換了個地方流。

當AI從輔導工具變成家教，再從家教變成班主任。講題、批改、診斷這些可標準化的部分，正在被機器接管。但激勵、陪伴、反饋，這些不可標準化的部分，AI還做不了。

回過頭來看，家長買單的從來不是工具，是有人對我的孩子負責的那個安心感。這才是教培行業(yè)最后的護城河。

這個問題的答案，決定了誰能活過下一個五年。